73家财险公司费用率分化?成机构下滑明显,?8家低?0%以下
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《保险新时代2022》火热抢购中?/p>
车险综改?020?月启动至今,已落地实?年多,€降价€增保€提€的阶段性目标已基本实现,消费€普遍获益€据银保监会发布数据显示,截?022?月末,消费€车均保?784元,较改革前降低21%,累′车险消费者减少支?500亿元以上?/p>
除了让利消费者,车险综改对于财产险行业€降本增效€也意义深远,€过压降保费,€€财产险公司努力提升经营效率,降低手续费、综合费用率,彻底改变过€市场无序竞争、手续费畸高,且财务数据造假多发的情况€?/p>
如今,两年多时间过去,财产险公司降本增效结果如何?具体€言,相?020年三季度末,财产险公司综合赔付率有没有显著上升?€重要的,其综合费用率有没有显著下降?
数据显示?022年,财产险公司实现保费收?.49万亿,同比增8.71%,且受益于多重因素,综合成本率降?00%以下,实现整体承保盈?30亿元左右(详见€?2家非上市财险公司综合成本率出炉!?成承保亏损,英大承保盈利反超中华、国寿€)?/p>
更重要的,相?020年三季度末,2022年末?3家非上市财险公司中,51家险企综合费用率出现下滑,占比近70%?6家险企综合赔付率得到提升,占?3%—€综改以来,财产险公司降本增效成果显著€?/p>
注:2022年数据来源于偿付能力报告?3家非上市财险公司纳入统计?020年三季度末数据来源于行业交流;部分财产险公司主营非车险,其综合成本率、综合费用率、综合赔付率变动情况与车险综改关系较小,甚至没有关系?/p>
01
73家险企平均综合费用率45.05%?成险企相较以前有€下滑
综合费用率是反应财险行业经营效率的一个核心指标,涵盖手续费支出€佣金支出€营业税金及附加、分保费用支出和保险保障基金支出等€?/p>
过去财产险市场乱象频发,根本原因就在于,保费较高,留给险企提取各类费用的空间也较大,子弹充足下,市场手续费竞争就€触即发€正是因此,2020?月启动的车险综改,主要方式就是€过压降保费,进而压缩险企费用空间,倒€险企告别手续费大战,走向真正的降本增效?/p>
从目前的情况,一系列的改革显然已经发挥明显作用€?/p>
据慧保天下统计,截至目前,共?3家非上市财险公司披露?022年综合费用率指标?3家险企的平均综合费用率为45.05%?/p>
具体来看,与2020年前三季度相比,共有51家公司综合费用率出现下滑,占比近70%。这也说明,两年多以来,财产险公司降本增效已经取得一定成效€?/p>
这其中,太平科技、黄河财?家险企综合费用率降幅€快,分别下降?3.03?0.25个百分点?/p>
不过二€综合费用率仍然很高,其中,黄河财险达到52.36%—€其主营业务为车险,综合费用率高或主要是因为成立时间段,业务规模小,固定成本难以分摊€致€?/p>
太平科技更高?24.76%,其主营业务为非车险,综合费用率的降低与车险综改无关,目前依然高企,也主要是因为固定成本过高,€业¤¤小€?/p>
在目前的监管规定之下,财产险公司准入门槛较高,且固定成本较高,这导致险企成立之初必须努力扩大规模,甚至不惜开展手续费大战,因为唯有扩大规模,才能分摊高企的固定成本€这不利于很多小新险企降本增效€?/p>
还有7家险企的综合费用率下降幅度超?0个百分点,包括京东安联€中路财险€恒邦财险€史带财险€国泰财险€华海财险€东海航运,分别下滑?0.33?1.63?2.42?2.62?2.95?3.02?9.44个百分点?/p>
41家险企综合费用率下降幅度?-20%,其中包括国寿财险€中华联合等二梯队险企,二€综合费用率?020年前三季度分别下滑了11.21?0.38个百分点?/p>
另外?9家险企综合费用率不降反增,其中包括,安达保险、广东能源€中铁自保€日本兴亚€美亚财险€凯本财险€瑞再企商等险企。从公司类型看,均以外资公司、自保公司为主,这类公司主要经营非车业务,受车险综改影响不大,再加上这些公司普遍规模不大,成本难以摊薄,这些因素都推高了其综合费用率数据?/p>
02
18家险企综合费用率低于30%,€富二代”险企€农险公司表现突出,国泰财险仅为18.68%
虽然?020年前三季度相比,?成险企综合费用率出现下滑,但仍没有达到监管理想目标€€车险费用率控制?5%以内,整体费用率?0%左右。据慧保天下统计?022年,73家财险公司中,仅18家险企综合费用率低于30%?/p>
?8家财险公司中,共包含3类不同类型的公司。第€类是互联网巨头旗下的财险公司,例如蚂蚁金服旗下国泰财险,京东参股的京东安联财险,腾讯参股的三星财险,滴滴、联想参股的现代财险?家险企中,仅有现代财险综合费用率高于30%,国泰财险综合成本率更是低到18.68%?/p>
第二类是′实力雄厚的财险公司,例如,自保公司中石油专属、中远海运自保,其综合费用率别为17.65%?244.75%,电网系险企鼎和财险、英大财险,其综合费用率分别?6.39%?8.07%,以及央企背景的融€财险,综合费用率为21.03%?/p>
以上两类险企,共性是大量业务依靠′资源获得,费用率因此能得到合理的控制?/p>
第三类是农险公司,由于是政策性业务,有关规定要求险企将农险综合费用率控制?0%以下,导致农险类公司综合费用率普遍较低€?/p>
可以看到,国元农业€中原农业€阳光农业综合费用率均低?0%,仅安华农业综合费用率为20.76%?/p>
03
?成险企综合赔付率有所提升,消费€得到更多实惠,网销非车业务赔付率增长较?/p>
综合赔付率的高低更多反映了消费€的权益,综合赔付率走高,说明更多的保费“取之于民,用之于民”,
数据对比发现,车险综改两年来,财险公司在压降费用率的同时,赔付率有了显著提高。据慧保天下统计?3家财险公司中?6家险企综合赔付率得到提升,占?3%?/p>
这还?022年财产险行业受到疫情因素影响,车险出险率下滑,受到自然灾害减少影响,非车险赔付大幅减少的情况下出现的。去除这些因素的影响?022年财产险公司综合赔付率或将进€步提升€?/p>
具体来看,与2020年前三季度相比,7家财险公司综合赔付率涨幅?0个百分点。其中,史带财险、现代财险分别上?6.69?2.49个百分点,合众财险€众惠相互€京东安联€国泰财险€富德财险也都上涨了20个百分点以上?/p>
有意思的是,这些赔付率增长较快的险企,主要以经营非车业务为主。其中,史带财险主要经营意外险和责任险;现代财险主要经营短期健康险;京东安联、国泰财险则主要经营高赔付率的互联网险种—€€€货运费险;€众惠相互则是因为出售大量隔离险€导致的€?/p>
这显示部分非车险业务的市场竞争正在加剧,而一些创新型非车险业务,由于市场环境剧烈变化,其赔付率也有可能飙涨€?/p>
9家险企综合赔付率增长幅度?0%-20%之间?1家险企综合赔付率增长幅度低于10%,其中包括,中华联合、渤海财险€中意财险等公司?/p>
24家险企综合赔付率?020年前三季度相比是下滑的,其中苏黎世€东海航运分别为下滑?2.97?3.77个百分点,安心财险€瑞再企商€中远海运更是直接下滑超?00个百分点,具体为125.56?59.2?323.67个百分点?/p>
据业内人士介绍,中远航运、瑞再企商这类险企,其承保均以责任险为主,每€单承保金额较大,€旦发生事故,很容易€成赔穿?/p>
04
73家财险公司平均综合赔付率68.88%,超6成险企低?0%
2022年,73家财险公司平均综合赔付率?8.88%。若以平均赔付率来作为分界线,共?8家险企的综合赔付率高于平均水平€?/p>
这其中,4家险企综合赔付率超过100%,广东能源€中远海运€凯本财险€安心财险,综合赔付率分别为229.45%?74.6%?31.12%?14%?家险企超?0%,为中海航运、中国融通;8家险企超?0%,为海峡金桥、富德财险€太平科€、国元农险€合众财险€现代财险€国泰财险€劳合社?/p>
45家险企的综合成本率低?8.88%,其中,苏黎世€安达保险€中铁自保低?0%,瑞再企商综合赔付率甚至达到?%?/p>
财险公司整体赔付率走低,被业内看作是2022年财险机构实现盈利的€直接原因之一?/p>
不过,随€疫情管控放开,车险出险率将会回到正常水平,非车险业务€旦遭遇大的自然灾害,赔付也将陡然增长,这些都将加?022年财险行业的不‘定€€?/p>
附表
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